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Performance-Projekt IV | Private Banking Portfolio: Dr. Kohlhase Vermögensverwaltungsgesellschaft in Führung

33 von 73 Vermögensverwaltern im Performance-Projekt IV schlagen nach 30 Monaten Laufzeit die Benchmark. Ziel ist es, das Vermögen eines Kunden mit speziellen Anforderungen an Rendite, Risiko und Liquidität zu managen.

Die zehn Teilnehmer mit der höchsten Punktzahl sind die Dr. Kohlhase Vermögensverwaltungsgesellschaft mbH (1.216), anonymer Teilnehmer (1.187), Wiener Privatbank SE (1.156), CONCEPT Vermögensmanagement GmbH & Co. KG (1.1.46), die DekaBank Deutsche Girozentrale Luxembourg S.A. (1.118), die Freie Internationale Sparkasse S.A. (1.115), Klingenberg & Cie. Investment KG (1.104) sowie drei weitere anonyme Teilnehmer. Das Benchmarkportfolio kommt auf 1.000 Punkte.

In der Gewinnrechnung liegt die Dahl & Partner Vermögensverwaltung AG mit einem Plus von 796.844,35 Euro vorne, gefolgt von drei anonymen Vermögensverwaltern und avant-garde capital GmbH (391.814,57 Euro).

Ziel der Profis ist es, ein Portfolio in Höhe von 3 Millionen Euro mit speziellen Kundenanforderungen an Rendite, Risiko und Liquidität zu managen. Der Kunde wünscht sich eine Vermögenmehrung über die Laufzeit. Als Untergrenze muss am Ende der Laufzeit das Ausgangsvermögen nach Kosten und Steuern erhalten sein.

Jedem Teilnehmer steht es frei, wie er dieses Ziel erreichen will. Grundsätzlich stehen alle an einer Börse frei handelbaren Wertpapiere zur Verfügung. Lediglich Futures und Optionen sind über die Plattform nicht abbildbar. Jeder Vermögensmanager kann über die Höhe der Kosten eigenständig entscheiden. Sie werden bei der Renditeberechnung berücksichtigt. Die Bewertung erfolgt nach drei – mit dem Zentrum für Asset und Wealth Management, WHU Otto Beisheim School, diskutierten – Bewertungskennzahlen:

  • Rendite (Wertentwicklung)
  • Omega (Performancemaß)
  • Sortino Ratio (Risikomaß)

Diese drei Bewertungskategorien werden gleichgewichtet.

Das Fuchs Performance-Projekt ist ein Prüffeld der FUCHS | RICHTER PRÜFINSTANZ, bestehend aus dem Verlag Fuchsbriefe und Dr. Richter | IQF.  Aktuell läuft inzwischen die 5. Projektrunde mit fünf Jahren Anlagedauer. Interessierte können sich kostenfrei anmelden und die Ergebnisse und aktuellen Depotstände im Userbereich unter www.pruefinstanz.de/performanceprojekt einsehen.

Die Punkteberechnung im Performance-Projekt V erfolgt durch vwd:group. Mit der der vwd advisory solution und dem vwd portfolio manager stellt sie auch die Plattform für die Depotführung, "Ordererfassung" und Teilnehmer-Auswertungsmöglichkeiten ihrer Depots zur Verfügung. Zugleich ist die vwd:group exklusiver Partner der FUCHSBRIEFE für die Lieferung von Finanzmarktdaten.


erstellt von Ralf Vielhaber